Qu’est-ce qu’un straddle d’options ATM ?
Qu’est-ce qu’un straddle d’options ATM ?
Un straddle ATM combine une option d’achat (call) et une option de vente (put) sur le même sous-jacent, avec la même échéance et le même prix d’exercice, proche du cours actuel.
Sa valeur réagit aux mouvements dans les deux sens, à la volatilité implicite et au passage du temps. L’achat et la vente présentent des risques différents ; le vendeur peut subir des pertes importantes.
La prévision SIGMA porte sur le prix combiné estimé du call et du put, non sur une hausse ou une baisse attendue du sous-jacent.
Le trading d’options comporte des risques importants, ne convient pas à tous et demande des connaissances et de l’expérience. Les estimations ne garantissent ni prix ni rendement et ne sont pas des conseils personnalisés. Les vendeurs doivent évaluer leur propre protection.
Un straddle ATM associe une option d’achat et une option de vente de même prix d’exercice et échéance, proches du cours du sous-jacent.
L’acheteur paie deux primes ; le vendeur les reçoit mais peut subir des pertes importantes. Le résultat dépend des prix, de la volatilité, du temps et des frais.
Le trading d'options exige des connaissances, de l'expérience et des compétences ; il ne convient pas à tous. Des pertes importantes sont possibles. Les prévisions SIGMA sont des estimations, sans garantie de gain ni conseil financier personnalisé. Les vendeurs d'options doivent évaluer eux-mêmes leur protection contre les mouvements imprévus.